Soho House, le propriétaire de clubs de membres privés en Amérique du Nord, en Europe et en Asie, a présenté des plans d’expansion agressifs alors qu’il déposait son entrée en bourse à New York. Le groupe, qui change de nom pour Membership Collective Group dans le cadre de l’offre publique initiale, vise une valorisation d’environ 3 milliards de dollars, selon des personnes proches du dossier. Alors que les blocages des coronavirus commencent à s’assouplir et que les programmes de vaccination sont déployés, la société essaie d’exploiter une vague d’enthousiasme des investisseurs pour les actions de voyages et de loisirs qui a déjà profité à Hilton, Marriott, Hyatt et Airbnb. Fondé par l’entrepreneur britannique Nick Jones et soutenu par le milliardaire américain Ron Burkle, le groupe hôtelier est devenu un repaire de célébrités allant de Damien Hirst au prince Harry. Il a l’intention d’ouvrir 18 nouveaux sites d’ici la fin de 2023, s’ajoutant aux 28 dont il dispose déjà, selon un dossier déposé lundi auprès de la Securities and Exchange Commission des États-Unis. Son plan à long terme est d’ouvrir entre trois et cinq nouveaux sites chaque année. L’entreprise espère que la résilience de son modèle d’adhésion pendant la pandémie augmentera son attrait pour les investisseurs. Il a conservé 92% des membres l’année dernière, contre un taux de rétention moyen de 94% entre 2016 et 2020, selon le dossier. Le groupe a annoncé qu’il changerait son nom en Membership Collective Group, reflétant ses autres marques telles que les clubs de plage The Ned et Scorpios, confirmant des informations antérieures. Il sera répertorié sous le ticker « MCG ». Bien que la société n’ait pas précisé combien d’actions elle vendra ni pour combien, la résilience de son modèle pendant la crise des coronavirus lui a donné la confiance nécessaire pour viser une valorisation supérieure au marqueur de 2 milliards de dollars qu’elle a fixé lors d’un dernier tour de table de 100 millions de dollars année, ont déclaré des personnes proches du dossier. L’adhésion annuelle qui permet d’accéder aux 28 sites de Soho House coûte environ 3 400 $ aux États-Unis. Au début de cette année, la liste d’attente pour l’adhésion s’élevait à plus de 48 000, selon le dossier. « Vous pouvez voir pourquoi ils utilisent ce moment pour IPO », a déclaré Richard Clarke, analyste de voyage chez Bernstein. « Nous avons vu à quel point l’introduction en bourse d’Airbnb a bien fonctionné qu’il y a un appétit pour les voyages. » Il a ajouté que Membership Collective Group pourrait également bénéficier de l’hypothèse selon laquelle les gens voudraient de plus en plus « travailler de n’importe où » plutôt que de retourner au bureau, mais a averti : « Pour le moment, personne ne sait comment cette tendance numérique nomade se déroulera. (…) Lire la suite sur Financial Times
